Смотреть что такое "Дивиденд" в других словарях. Что такое дивиденды

Дивиденды – это часть прибыли, которую акционеры (собственники акций) получают по итогам финансового года по решению собрания акционеров в размере, не выше предложенного советом директоров общества.

Лица, владеющие обыкновенными акциями, могут принимать участие в общем собрании акционеров и могут получать дивиденды.

Владельцы привилегированных акций не принимают участия в общем собрании, но получают фиксированный дивиденд и ликвидационную стоимость в случае ликвидации компании.

Дивиденды можно получить как по обыкновенным, так и по привилегированным акциям.

Порядок выплаты дивидендов

Количество, номинальная стоимость, категории и типы акций общества определяются уставом общества. Доля привилегированных акций не может составлять более 25% от всего уставного капитала общества.

Сам порядок выплаты и размер выплачиваемых дивидендов определяются общим собранием акционеров . Выплата может и не состоятся, если акционеры путем голосования решат, что лучше полученную прибыль реинвестировать.

Размер дивидендов напрямую зависит от результата деятельности компании, от чистой прибыли, полученной после уплаты всех налогов и отраженной в годовой бухгалтерской отчётности.

По законодательству РФ дивиденды можно выплачивать и в середине года по итогам квартала, шести или девяти месяцев деятельности. Но на практике такой порядок не встречается. Наоборот, часто акционеры на собрании отказываются от распределения прибыли, образуя специальные фонды или реинвестируя прибыль на дальнейшую деятельность с целью повышения конкурентоспособности.

Дивиденды нельзя выплачивать и общество на собрании такое решение не примет, если:

  1. Не оплачен полностью уставный капитал общества;
  2. Не выкуплены все акции в соответствии с требованием акционеров;
  3. На момент принятия этого решения общество соответствует признакам несостоятельности (банкротства) или оно станет отвечать этим признакам после уплаты дивидендов. Признаки утверждены Федеральным законом № 127 – ФЗ от 26.10.2002г.;
  4. На момент принятия этого решения стоимость всех чистых активов общества не превышает уставного капитала общества, резервного фонда и разницы между ликвидационной и номинальной стоимостью размещённых привилегированных акций.

То есть выплата дивидендов не будет производиться, если на момент выплаты положение общества ухудшилось и соответствует вышеприведённым признакам, даже если собранием такое решение уже принято.

Налог на дивиденды

Дивиденды – это доход, все доходы подлежат налогообложению . Источник дохода – чистая прибыль общества. Получатель дохода – акционер, физическое лицо.

Все доходы любых физических лиц подлежат налогообложению в части налога на так называемые доходы с физических лиц. Порядок расчёта и уплаты налога определяется Налоговым Кодексом РФ, часть вторая.

Граждане, получившие доход в виде дивидендов от источников, расположенных за пределами РФ, определяют налог самостоятельно по отношению к каждой сумме по ставке 13%.

Для граждан, получивших дивиденды от российской организации, расчет и уплату осуществляет налоговый агент (общество). Дивиденды выплачиваются за минусом уплаченного налога.

Налоговые агенты ежегодно сдают соответствующую налоговую отчётность по налогу на доходы с физических лиц детально по каждому акционеру. С 1 января 2015 ставка налога на дивиденды для физических лиц также 13% (п. 1 ст. 224 НК РФ).

То есть, НДФЛ с дивидендов фактически сравнялся со ставкой, применяемой, например, к зарплате, раньше было 9%.

Если дивиденды получает юридическое лицо, то при расчете налога на прибыль ставка также 13%. Порядок налогообложения дивидендов, полученных юридическими лицами, регулируется нормами главы 25 НК РФ «Налог на прибыль организаций»

Если вы хотите подробней изучить вопрос, что такое дивиденды и НДФЛ по дивидендам, посмотрите это видео с очаровательное девушкой из сервиса «Мое дело»:

Прибыльность инвестирования

Инвестирование средств в покупку акций можно считать прибыльным в случае покупки акций прибыльной компании, давно и успешно работающей на рынке. Это нефтегазовый сектор, телекоммуникационные компании, организации энергетического комплекса. По привилегированным акциям стабильных крупных компаний можно получать неплохой доход.

Наверняка многие слышали определение «дивиденды» . Это слово часто появляется в телевизионных программах, в вечерних новостях и статьях на тему финансов. На первый взгляд может показаться, что это понятие довольно сложное, и не каждый человек без экономического образования сможет в этом разобраться. Такое мнение ошибочное.

Дивидендные выплаты – распространенный процесс в бизнесе, и знание его природы — одна из составляющих базовой финансовой грамотности. Итак, что же это такое, для чего используется и как регулируется?

Чтобы понять, что такое дивиденды, нужно разобраться, откуда они берутся и почему . Каждая компания или предприятие владеет имуществом на определенную сумму. Например, на балансе всем известного Google располагается один миллиард долларов.

На эту сумму компания выпускает акции. Каждый, кто успел приобрести , считается ее акционером и может начать зарабатывать на этом. Это можно назвать пассивным доходом .

Многие состоятельные люди предпочитают вкладывать свои капиталы в акции перспективных и развивающихся компаний, и всего за год их прибыль с лихвой перекрывает первоначальные растраты.

Поэтому самое простое объяснение дивиденда – это определенная доля прибыли компании , которая распределяется между акционерами, пропорционально доли купленных ими акций. Как правило, сумма выплаты рассчитывается в конце квартала, полугодия или года (что чаще всего) и имеет форму денежного эквивалента. Допускается получение дивидендов в качестве новых акций или ценного имущества.

Решение о зачислении процентов прибыли принимается на общих сборах акционеров. В некоторых случаях такие выплаты нецелесообразны и деньги вкладываются в дальнейшее развитие бизнеса или расширение его мощностей.

Ценные бумаги – это один из способов притока финансов в бизнес . Они бывают:

  1. Простые – львиная доля всех акций компании. Их стоимость одинакова и все владельцы получают равные дивиденды от них. Важный нюанс – такой тип бумаг дает только право на выплату и на процент от имущества в случае ликвидации предприятия.
  2. Привилегированные обладают большим количеством преимуществ. Их владелец имеет возможность прямого участия в функционировании компании, его голос учитывается на общих сборах, дивиденды выплачиваются из сегмента чистой прибыли в первую очередь.

Покупка акций с последующими выплатами – перспективное дело, но рискованное. Ни одно предприятие не застраховано от падения рейтинга, что на экономическом рынке ведет к обесцениванию бумаг.

Углубляясь в тему выплат за владение акциями предприятия, нельзя упускать важный момент – его дивидендную политику . Этому явлению можно дать два экономически верных определения :

  1. В общих масштабах это принятый механизм распределения части дохода между владельцами акций, пропорционально количеству приобретенных ими ценных бумаг.
  2. Узкопрофильный вариант подразумевает распределение прибыли среди акционерного общества.

Цель дивидендной политики – это оптимизация соотношения прибыли и расходов , а также повышение рейтинга компании и ее рыночной стоимости. Такие мероприятия формируют инвестиционную привлекательность организации, способствуют привлечению капиталов в бизнес и увеличивают долю дивидендов.

Правильно подобранная политика способна увеличить спрос на акции в разы, а размер выплаты хорошо отражает текущее положение дел предприятия. Перед акционерами всегда стоит важный вопрос, определяющий дальнейший курс компании, — как поступать с прибылью. Есть лишь пара возможных путей :

  • распределить весь доход между владельцами ценных бумаг в качестве дивидендов;
  • реинвестирование прибыли для развития фирмы.

Последнее считается оптимальным способом привлечения новых инвесторов и ресурсов.

Приемлемый вариант дивидендной политики зависит от:

  • ликвидности компании;
  • законодательной базы;
  • финансовой стабильности;
  • экономических прогнозов на развитие фирмы.

Выплаты не происходят, если компания понесла убытки, так как вся последующая прибыль будет уходить на погашении долгов. Формирование аппарата выплат происходит по такому алгоритму:

  1. Оценивание всех основных факторов, влияющих на дивидендную политику.
  2. Выбор оптимального метода и механизма распределения средств.
  3. Разработка аппарата, согласно выбранному типу политики.
  4. Определение суммы дивидендного выхода – количество дивидендов, приходящихся на одну единицу акции.
  5. Прогноз на эффективность и оценка результата выбранного курса.

К основным факторам из первого пункта причисляют:

  • правовую сторону вопроса;
  • пути поддержания достаточного уровня ликвидности;
  • обеспечение финансовой основы для дальнейшего расширения фирмы;
  • удовлетворение интересов членов акционерного общества;
  • определение соотношения собственного баланса и привлеченного капитала.

Традиционно разделяют три основных подхода к формированию действенной дивидендной политики:

  1. Консервативный , где подразумевается ставка на стабильно высокие темпы развития компании. К недостаткам можно причислить нефиксированную сумму дивидендных выплат и их полную непредсказуемость в угоду обеспечения полной финансовой устойчивости предприятия. Такая политика актуальна на первых этапах развития организации и со временем теряет свою эффективность.
  2. Компромиссный вариант по праву считают наиболее действенным. При таком раскладе наблюдается стабильный уровень инвестиций без каких-либо перепадов. Главным недостатком считается фиксированная минимальная сумма дивиденда, которая с течением времени не меняется. Такая иллюзия стабильности приводит к снижению инвестиционного интереса и падению рейтинга компании.
  3. Агрессивные варианты преследуют две цели: либо политику неизменного коэффициента выплат, относительно прибыли, либо метод регулярного повышения суммы дивидендов. Эти методики не подходят для малого и бизнеса с низким рейтингом – их могут позволить только процветающие предприятия.

Для любой компании своевременный выпуск акций – лучший метод привлечения дополнительного капитала для расширения и укрепления бизнеса . Для владельца акций успешной организации – это хороший способ дополнительного (или даже основного) заработка.

Но высокая стоимость ценных бумаг и их выпускаемое количество не дает права делать успешные прогнозы по поводу дел компании. Нередко за стремительным успехом следует не менее стремительное падение, что влечет за собой обесценивание портфелей акционеров.

Сумма дивидендных выплат часто бывает неоднозначной и может меняться под влиянием внешних и внутренних факторов предприятия. Так зачем тогда люди идут на риск и покупают акции?

Этому есть несколько причин :

  1. При разумном выборе организации для инвестирования акционеры получают хороший доход во время распределении прибыли.
  2. Риск часто бывает оправдан. За последние двадцать лет ценные бумаги успели зарекомендовать себя, как хороший способ сохранения и преумножения денег. Сегодня купленная единица акции стоит тысячу рублей, а завтра ее можно продать за пять.
  3. Это открывает доступ к торговле на фондовой бирже. Стоимость бумаг ежедневно колеблется, и при правильных и уместных сделках можно за короткий срок ощутимо приумножить свой бюджет.

Согласно Гражданскому кодексу РФ, дивиденды – это не что иное, как часть бухгалтерской прибыли . В случае недостаточного количества вырученных денег за последний период времени, допускается выплата из счетов резервного капитала или специально созданного фонда.

Со стороны компании ценные бумаги необходимы для:

  • повышения ее инвестиционной репутации;
  • обеспечения необходимой финансовой базы;
  • расширения и укрепления позиций фирмы.

Для акционера покупка акций – это практически всегда желание получить доход (дивиденды).

Несмотря на периодические финансовые кризисы, фондовый рынок продолжает расти, а значит, приобретение бумаг – это долгосрочная перспектива дохода.

Нередко новички становятся незадачливыми инвесторами с убытками, превышающими прибыль. Отчасти это потому, что они нацеливаются на быстрый результат и не готовы ждать.

Прибыль от дивидендов станет эффективным оружием, если акционер готов ждать – и ждать долго. Порой, чтобы выйти на чистый и серьезный доход требуется десятилетие.

Такие суммы не берутся из воздуха – их основной составляющей является результат экономических поражений менее удачливых инвесторов на фондовой бирже.

Эксперты в области торгов акциями советуют вкладываться в привилегированные ценные бумаги – они чаще всего обеспечивают финансовых успех своим инвесторам. А за основной аргумент при выборе компании стоит взять дивидендную доходность по акции. В России ее процент довольно мал и колеблется в пределах 10-15% . Но этот показатель не отражает политику всех организаций. На рынке есть фирмы, выплачивающие серьезные суммы, хоть их и мало.

Также важно то, что такой вид прибыли облагается обязательным .

При сотрудничестве с ПИФ налоговые взыскания погашает управляющая компания . Такой вид заработка имеет несколько вариантов :

  1. Непосредственный доход от процента – дивиденды.
  2. Рост стоимости активов инвестируемой фирмы.
  3. Перепродажа пая.

Любой из методов увеличения денег с помощью дивидендов – прибыльный, если серьезно подходить к делу и быть экономически образованным.

Подробное определение можно получить из данного видео.

Дивиденд (от лат. сИг)1(1епс1ш - подлежащий разделу) представляет собой часть чистой прибыли акционерного общества, распределяемой акционерами в соответствии с количеством размещенных акций и выплачиваемой деньгами, акциями, имуществом и другими ценными бумагами.

  • В соответствии с п, 1 ст. 43 НК РФ дивидендом признается любой доход, полученный акционером (участдиком) от организации при распределении прибыли, остающейся после налогообложения (в том числе в виде процентов по привилегированным акциям), по принадлежащим акционеру (участнику) акциям (долям) пропорционально долям акционеров (участников) в уставном (складочном) капитале этой организации. К дивидендам также относятся любые доходы, получаемые из источников за пределами РФ, относящиеся к дивидендам в соответствии с законодательствами иностранных государств.

Как известно, институты, понятия и термины гражданского, семейного и других отраслей законодательства Российской Федерации, используемые в НК РФ, применяются в том значении, в каком они применяются в этих отраслях законодательства, если иное не предусмотрено НК РФ. Именно вышеприведенное определение должно использоваться при решении вопроса об отнесении или неотнесенйи произведенных выплат к дивидендам в целях налогообложения.

Исходя из данного определения, дивидендом для целей налогообложения признается любая выплата, удовлетворяющая одновременно двум основным условиям:

  1. выплата должна производиться пропорционально долям учредителей в уставном капитале организации;
  2. источником выплаты должна быть прибыль, остающаяся после налогообложения.

Согласно закрытому перечню, приведенному в п. 2 ст. 43 НК РФ, не признаются дивидендами:

  • выплаты акционеру (участнику) ликвидируемой организации в денежной или натуральной форме, не превышающие взноса этого акционера (участника) в уставный (складочный) капитал организации;
  • выплаты акционерам (участникам) организации в виде передачи акций этой же организации в собственность;
  • выплаты некоммерческой организации на осуществление ее основной уставной деятельности (не связанной с предпринимательской деятельностью), произведенные хозяйственными обществами, уставный капитал которых состоит полностью из вкладов этой некоммерческой организации.

Следует отметить, что выплачивать дивиденды может только действующее акционерное общество или общество с ограниченной ответственностью.

Гражданское законодательство разделяет понятия «дивиденды» и «ликвидационная стоимость» (выплаты при ликвидации общества).

Ликвидируемая, организация не может выплачивать дивиденды. В этом случае выплаты осуществляются по другим основаниям и должны облагаться соответствующим налогом (налогом на доходы физических лиц или налогом на прибыль) на общих основаниях. Например, при ликвидации общества с ограниченной ответственностью денежные выплаты его учредителям - физическим лицам, являющимся резидентами РФ, превышающие сумму взноса в уставный капитал, должны облагаться налогом на доходы физических лиц по ставке 13%, а не по.ставке 6%, как это предусмотрено для дивидендов.

Таким образом, доходы, получаемые учредителями (участниками) от организации при ее ликвидации, в части, превышающей сумму первоначального взноса в уставный капитал, не признаются дивидендами для целей налогообложения.

Согласно п. 1 ст. 28 Федерального закона от 8 февраля 1998 г. № 14-ФЗ «Об обществах с ограниченной ответственностью» (далее - Закон об обществах с ограниченной ответственностью) и п. 2 ст. 42 Закона об акционерных обществах, дивиденды выплачиваются из чистой прибыли общества. -

Следовательно, основой для объявления дивидендов является наличие чистой прибыли, величина которой отражается на счете 99 «Прибыли й убытки».

При реформации бухгалтерского баланса величина чистой прибыли, отраженная на счете 99 «Прибыли и убытки», переносится на счет 84 «Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)» заключительными записями декабря с тем, чтобы по состоянию на 1 января года, следующего за отчетным, счет 99 не имел никакого сальдо:

Д 99 (84) К 84 субсчет «Прибыль, подлежащая распределению», (99) - итоговая запись.

Согласно п. 14 Указаний о порядке составления и представления бухгалтерской отчетности, утвержденных приказом Минфина России от 22 июля 2003 г. № 67н, в годовом бухгалтерском балансе данные по группам статей «Резервный капитал», «Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)» показываются с учетом рассмотрения итогов деятельности организаций за отчетный год, принятых решений о покрытии убытков, выплате дивидендов и т.д.

Экономическое содержание счета 84 заключается в аккумулировании невыплаченной в форме дивидендов или нераспределенной прибыли, которая остается в обороте у организации в качестве внутреннего источника финансирования долговременного характера.

Следует обратить внимание на то, что показатель чистой прибыли отчетного года (код показателя 190) отчета о прибылях и убытках должен совпадать с этой итоговой проводкой.

В течение года показатель нераспределенной прибыли, включенный в раздел «Капитал» (код показателя 470) бухгалтерского баланса, может отличаться от показателя чистой прибыли (код показателя 190)," приведенного в отчете о прибылях и убытках:

  • на суммы выплачиваемых в течение года промежуточных дивидендов (по результатам I квартала, первого полугодия, девяти месяцев финансового года);
  • на суммы нераспределенной прибыли прошлых лет.

В вышеназванных случаях не будет обеспечено соответствие этих показателей в бухгалтерском балансе и отчете о прибылях и убытках.

Акционеры (участники) получают отчет-о прибылях и убытках, заключительным показателем которого является чистая прибыль организации за отчетный период. Именно этот показатель является основой для объявления дивидендов по результатам I квартала, первого полугодия, девяти месяцев финансового года (промежуточных дивидендов), а также годовых дивидендов. Выплаты же объявленных дивидендов производятся в пределах общей суммы, утвержденной общим собранием акционеров (участников).

По мнению Минфина России, на выплату дивидендов может быть направлена только чистая прибыль отчетного года (письмо Минфина России от 23 августа 2002 г. № 04-02-06/3/60).

Дивидендная политика организации представляет собой свод правил, в соответствии с которыми каждая организация решает для себя проблему распределения чистой прибыли, полученной в результате хозяйственной деятельности.

Основная трудность формирования дивидендной политики заключается в нахождении оптимальных пропорций между потребляемой и капитализируемой частями прибыли. Первая часть направляется на дивидендные выплаты акционерам, а вторая может быть реинвестирована в бизнес.

Право на получение дивидендов, т.е.

На участие в прибыли организации, - одно из безусловных прав ее учредителей (участников).

Согласно п. 1 ст. 42 Закона об акционерных обществах, акционерное общество вправе по результатам I квартала, первого полугодия, девяти месяцев финансового года и (или) по результатам финансового года принимать решения (объявлять) о выплате дивидендов по размещенным акциям, если иное не установлено данным Законом. Такое решение может быть принято в течение трех месяцев после окончания соответствующего периода.

Согласно п. 1 ст. 28 Закона об обществах с ограниченной ответственностью, общество с ограниченной ответственностью вправе ежеквартально, один раз в полгода или один раз в год принимать решение о распределении своей чистой прибыли между участниками общества.

И в том, и в другом случае такое решение (по результатам любого из периодов финансового года) принимается общим собранием акционеров (участников).

В пункте 15 раздела «Споры, связанные с выплатой дивидендов» постановления Пленума Высшего Арбитражного Суда Российской Федерации (далее - ВАС РФ) от 18 ноября 2003 г. № 19 «О некоторых вопросах применения Федерального закона „Об акционерных обществах“» разъясняется, что решение о выплате (объявлении) дивидендов, в том числе о размере дивиденда и форме его выплаты, принимается общим собранием акционеров по акциям каждой категории (типа), в том числе по привилегированным, в соответствии с рекомендациями совета директоров (наблюдательного совета) общества. При отсутствии решения об объявлении дивидендов общество не вправе выплачивать, а акционеры требовать их выплаты.

Дивиденды, решение о выплате (объявлении) которых принято общим собранием акционеров, подлежат выплате в срок, определенный уставом общества или решением общего собрания акционеров. Если уставом такой срок не определен, он не должен превышать 60 дней, в том числе при установлении его решением общего собрания (п. 16 постановления Пленума ВАС РФ от 18 ноября 2003 г. № 19).

Среди многочисленных факторов, влияющих на параметры дивидендной политики, которые необходимо учитывать при ее формировании, выделим наиболее важные.

Инвестиционные возможности организации. Финансирование рентабельных инвестиционных проектов за счет нераспределенной прибыли может оказаться для учредителей (участников) более выгодным, чем получение дивидендов. Если у организации много интересных (с точки зрения прибыльности) инвестиционных возможностей, то доля дивидендных выплат будет низкой, если мало - то, наоборот,

ВЫСОКОЙ. "

Кроме того, организации, отказавшиеся в настоящее время от краткосрочных интересов (получения дивидендов), смогут в будущем рассчитывать на значительный потенциал роста рыночной стоимости акций.

Периодичность выплаты дивидендов. Согласно п. 1 ст. 14 Закона о бухгалтерском учете, отчетным годом для всех организаций является календарный год - с 1 января по 31 декабря включительно. Месячная и квартальная отчетность являются промежуточными и составляются нарастающим итогом с начала отчетного года.

Кроме того, бухгалтерская учетная политика организации должна обеспечивать большую готовность к признанию в бухгалтерском учете расходов и обязательств, чем возможных доходов и активов, не допуская создания скрытых резервов, т.е. необходимость соблюдать требование осмотрительности (п. 7 Положения по бухгалтерскому учету «Учетная политика организации» ПБУ 1/98, утвержденного приказом Минфина России от 9 декабря 1998 г. № 60н).

Согласно п. 1 ст. 285 НК РФ, налоговым периодом по налогу на прибыль признается календарный год.

Объявления о выплате дивидендов с периодичностью, большей чем один раз в год, могут позволить себе организации, имеющие устойчивое финансовое положение и надежные конкурентные преимущества на рынке.

Реальное наличие свободных денежных средств (ограничения денежного потока). Для получения возможности объявить дивиденды организация должна получить чистую прибыль. Но для фактической выплаты дивидендов необходимы свободные денежные средства.

Еще одним существенным фактором, влияющим на принятие решения о выплате дивидендов, является наличие у организации свободных денежных средств. В противном случае организация становится должником по отношению к своим акционерам, а обязательства по выплате дивидендов останутся невыполненными и могут быть востре- бованы через суд (ст. 395 ГК РФ).

Налоговые предпочтения учредителей (участников). Для выявления предпочтений акционеров необходимо проанализировать особенности налогообложения дивидендов. Установлены более низкие ставки на дивидендный доход для российских организаций - 6% по сравнению со ставкой обложения прироста капитала - 24%. Дивиден- ды облагаются налогом на доходы физических лиц по льготной ставке - 6%. Все это делает для акционеров получение дивидендов более привлекательным. И многие организации оформляют выплаты в пользу учредителей (участников) как выплату дивидендов.

В целях снижения налоговых рисков необходимо обеспечить при оформлении документов, подтверждающих выплату дивидендов, пропорциональность и наличие источника таких выплат в соответствии с п. 1 ст. 43 НК РФ.

Правовое оформление, характерное для выплаты дивидендов, .включает следующий пакет рекомендуемых организациям документов:

  • выписку из протокола общего собрания учредителей (участников) о. выплате (объявлении) дивидендов;
  • положение о дивидендах по акциям акционерного общества, утвержденное решением совета директоров (наблюдательного совета).

Ограничения в выплате дивидендов. Статьей 43 Закона об акционерных обществах установлен ряд ограничений при принятии решения о выплате (объявлении) дивидендов, которые направлены на заг. щиту прав и интересов самого общества, его акционеров и кредиторов.

Например, общество не вправе принимать решение (объявлять) о выплате дивидендов по акциям:

  • до полной оплаты всего уставного капитала общества;
  • до выкупа всех акций у акционеров, имеющих право соответствующего требования (ст. 76 Закона об акционерных обществах);
  • если на день принятия такого решения акционерное общество отвечает признакам банкротства или эти признаки появятся в результате выплаты дивидендов;
  • если на день принятия решения стоимость чистых активов акционерного общества меньше суммы уставного капитала, резервного фонда и превышения уставной ликвидационной стоимости размещенных привилегированных акций над их номиналом либо станет меньше их размера в результате принятия такого решения;
  • в иных случаях, предусмотренных Законом об акционерных обществах и другими федеральными законами.

Аналогичные ограничения распределения прибыли общества между его участниками установлены ст. 29 Закона об обществах с ограниченной ответственностью.

А так как у компаний такого вида есть основатели, таким лицам стоит периодически выплачивать доход от ведения предпринимательской деятельности, если иное не предусмотрено решением совета участников. Именно в таких ситуациях и идет речь о дивидендах.

Общие моменты

В чем же суть такого понятия, как дивиденды, и какая классификация существует? Разберем определение, которое дано в нормативной документации Российской Федерации и укажем основные законодательные акты, на которые стоит опираться при начислении и выплате дивидендных сумм.

Основные определения

Дивидендами называется часть дохода ОАО или других хозяйствующих субъектов, что распределяется между учредителями/акционерами согласно размерам их долей.

Размер и правила выплат устанавливаются компанией. Дивиденды могут перечисляться несколько раз в финансовом году, а могут не платиться вовсе, если на собрании будет принято такое решение.

Перечисления уменьшают капитализацию и требуют накоплений, что не допускаются к реинвестированию, или изымаются из него.

Дивиденды платятся после того, как предприятие уплатит все налоги и сборы. Акция – ценная бумага, дающая право на получение дивидендов акционерами.

Разделение на виды

Дивиденды классифицируют так:

В соответствии с категорией акций
  1. По акциям, что считаются привилегированными.
  2. По акциям обычного вида, которые:
  • могут удостоверить участие в ОАО;
  • дают право голосовать;
  • дают право получать дивиденды или части имущественных объектов при закрытии компании.
В соответствии с периодом выплат
  1. Дивиденды, что платятся раз в квартал.
  2. Средства, что перечисляются раз в полгода.
  3. Средства, что платятся раз в году
В соответствии со способом выплат
  1. Выплачиваются деньгами.
  2. Платятся имущественными объектами или акциями
По размеру перечислений
  1. Дивиденды, что платятся в полной мере.
  2. Частично выплачиваемые

Плюсы привилегированной акции:

  1. Собственники акция такого типа первые получат прибыль ОАО.
  2. При закрытии компании совладельцы таких акций имеют преимущество перед другими владельцами акций при получении части имущественных объектов согласно долям, что выражается стоимостью акций.

Если дивиденды выдаются в течение года, они будут носить название промежуточных или предварительных. По истечению года производится выплата финальных дивидендов.

Действующая нормативная база

ООО должно придерживаться установленных правил, прописанных в .

О выплате дивидендов говорится в России. Ставка устанавливается ст. 224 НК РФ.

Правила выплат рассмотрены и в пункте 1 статьи 41 Закона, принятого правительством .

Особенности выплат дивидендов

Дивидендные выплаты производятся по тем акциям, которые есть у акционера и в полной мере оплачены. Есть акции, по которым выплата дивидендов не производится.

Это дивиденды:

  • что не размещены (их не выпустили в обращение);
  • что куплены и находятся на балансе ОАО в соответствии с решением совета директоров;
  • что выкуплены и являются собственностью акционерного общества на основании решения совета директоров;
  • что находятся в распоряжении ОАО по причине невыполнения покупателем обязанностей по их покупке.

Совет директоров принимает решение, в полной мере платить дивиденды, частично, или не выплачивать их вовсе по истечению года. Но есть случаи, когда таким советом не может приниматься решение о выплате.

Перечислим такие ситуации:

  • не уплачено в полной мере уставной капитал;
  • не соблюдено требование о величине цены чистых активов;
  • не выкуплено все акции при затребовании акционера;
  • при наличии признаков несостоятельности предприятия.

Дивиденд может выплачиваться лицу, что является акционером и номинальным держателем акций, который внесен в реестр акционеров организации в соответствии с утвержденными правилами.

В том случае, когда в реестре акционеров есть номинальные владельцы, им осуществляется начисление дивидендов, и они же несут ответственность за выплату средств депонентам (определенным акционерам).

После того, как будет составлено перечень лиц, что должны получить дивиденды, все акции или определенная доля реализуется другим лицам? Тогда права на получение дивидендных перечислений будет закреплено за прежними собственниками.

Покупатель может получать дивиденды, если имеет , которую выдаст продавец, включенный в перечень акционеров.

Фирмы, что являются ООО, могут устанавливать особые правила распределения прибыли – не в пропорциональном соотношении в уставном капитале (в соответствии с пунктом 2 статьи 28 Закона № 14-ФЗ).

Период выплаты определяется компанией, но главное учесть – нельзя пропустить 60-дневный срок с момента принятия решения на учредительском собрании о выплате, даже если другое говорится в уставе предприятия.

Если сроки перечисления не устанавливались, то стоит также опираться на норму 60 дней. При уплате налоговых платежей с дивидендов стоит опираться на положения России.

Общество будет являться налоговым агентом, то есть производит уплату налогов за участника и акционера. Если компания работает на специальном налоговом режиме, то выполнять функции налогоплательщиков не нужно.

Налоговые суммы перечисляются в государственные структуры Российской Федерации не позже следующего дня после выплаты дивидендов.

Как определяется размер ставки?

Решение о размере выплат принимается на собрании. Чтобы начисленные суммы считались обоснованными, компания должна соответствовать некоторым требованиям:

  • должен быть чистый доход по окончанию года;
  • при принятии решения о выплате уставной капитал нужно в полной мере оплатить;
  • величина чистых активов не должна быть меньше размера уставного капитала, что был зарегистрирован и т. д.

Общая величина дивидендов не должна превышать лимит, что установлен на собрании. В том случае, если дивиденды платятся физическому лицу, что имеет статус налогового резидента, то размер налога (НДФЛ) будет составлять 9% ().

В отношении налога не прибыль с дивидендов применяется ставка 0%, о чем сказано в .

Ставка должна определяться на том момент, когда производится выплата. Нулевая ставка используется, если получатели дивидендов:

  1. Сделали вклад в уставной капитал фирмы, что перечисляет средства, если его размер составил 50 и больше процентов.
  2. Владели акциями в течение всего года.

Дивиденды, же, что выплачиваются с начала 2015 года, должны облагаться налогом поставке 13%.

Даты закрытия реестров для получения дивидендов

Для получения годовых дивидендов необходимо побыть акционером 1 день, который называется датой закрытия реестра или датой отсечения.

Реестром называют список акционеров компании, что есть на каждом ОАО. Он каждый день меняется – одни продают акции, другие покупают, кого-то должны вычеркивать, кого-то вписывать.

В конце года компания останавливается – выбирает день, за который пересматривается состав акционеров и производится выплата дивидендов.

Во многих компаниях время отсечения реестра приходится на март – июнь. Затем проводятся собрания акционеров. Утверждаются итоги прошлых периодов, определяется политика фирмы на будущий год.

До момента проведения общего собрания стоит установить список акционеров. Для этого назначают дату закрытия реестра.

К примеру, 20 апреля – дата закрытия реестра фирмы ГАЗПРОМ. В этот день было установлено окончательные списки и производились платежи. Не имеет значение, сколько времени вы являлись акционером.

Даже если вы купили акции 19 числа, а продали 21, то сумма дивидендов будет такой же, как и тем лицам, что являются постоянными собственниками. Сведения о дне отсечки публикуются на многих финансовых порталах.

Если рассматривать как доход акционеров

Доход акционера состоит из таких элементов:

  • дивидендов, что является прибылью от деятельности предприятия;
  • прибыли от проведения портфельной операции, что расценивается как изменение стоимости акций.

Ранее дивиденды были основной прибылью акционеров. И не всегда прибыль была устойчивой. Сейчас устойчивость дивидендных выплат увеличена, и они являются частью дохода.

Порядок распределения дивидендов

Суммы дивидендов в ОАО устанавливают и выплачивают раздельно по обыкновенным и привилегированным акциям.
Собственники привилегированных акций получат свой доход в первую очередь.

Причем каждый владелец таких акций также должен получить дивиденды в соответствии со своей очередностью. Сначала средства перечисляются тем лицам, которые имеют преимущество.

Если материальные возможности компании позволят, осуществляется выплата по кумулятивному виду акций, по которым ранее выплаты не производились или производились в частичной мере.

Если средства могут выдаваться по 2 видам привилегированных акций, будет рассмотрено возможность перечисления дивидендов по тем акциям, по которым утверждено величину уставом акционерного общества.

Во вторую очередь оплачиваются дивиденды по акциям, размер которых не установлен. В последнюю очередь принимается по акциям обычного типа

Стратегия распределения используется следующая. Если акции предприятия котируют на биржах, ограничитель при распределении прибыли – курсовой показатель.

Все коррективы отражаются на курсе, а это может спровоцировать скачки. Поэтому могут быть неприятные последствия, в особенности в том случае, когда дивиденды начинают падать. Фирмы стараются предотвратить такие скачки.

При увеличении прибыли происходит увеличение дивиденда, при уменьшении доход дивиденды сокращаются до установленных отметок. Если такие рамки будет нарушено, будет оказано негативное влияние на курс.

Информация для нерезидентов

Выплата дивидендов нерезидентам сопровождается необходимостью уплатить более высокие налоги. Размер ставки с дохода в виде дивидендных сумм – 30%.

Юридические лица должны уплатить 15%. В законодательных документах Российской Федерации говорится, что налоговые платежи производятся в течение 10 дней после того момента, как прибыль распределена между учредителями.

Если в составе общества есть лица со статусом нерезидента, перечисление налогов осуществляется по такой формуле:
Где, Н - сумма налога для резидента;
А - общий показатель, что должен распределяться между владельцами акций;
Б - дивиденды, что перечисляются нерезиденту;
В- дивиденды, которые получила компания.

Рассмотрим на примере. Фирма «Сирена» имеет прибыль 1 000 000 руб. Принято решение о выплате дивидендов. Такой фирмой получено дивиденды в размере 500 000, так как она является учредителем организации «Омега».

Учредителями «Сирены» являются:

Общий показатель налога:
Доля резидентов – 71% (Иванчука) и 29% («Контур»). Налог составит 19170 и 7830 соответственно. Джон Дин должен будет заплатить 30 тыс. налога:


Иностранное предприятие перечислит 30 тыс.:


Как получить назначенные суммы?

Есть некоторые особенности, которые стоит учитывать при получении дивидендов. Выясним, в соответствии с какими правилами осуществляется выплата полагающихся сумм обществами с ограниченной ответственностью.

И уточним, действуют ли до сих пор фонд «Державный и «Первый инвестиционный ваучерный фонд».

С общества с ограниченной ответственностью (ООО)

Сроки перечисления прописываются в уставе. Обычно ООО начисляют дивиденды раз в квартал. Величина также прописывается в уставном капитале.

Сумма дивидендов платится с нераспределенного дохода, что был получен предприятием, к примеру, в квартале. Начисление процентов осуществляется всем участникам в соответствии с их долей.

Если есть выкупленные акции фирмой, дивиденды с них не платятся. Чтобы выплатить дивиденды, должно проводиться собрание совета участников, где будет принято решение о таком перечислении.

Составляется протокол с учетом требований законодательства:

  1. Утверждают финансовые результаты ().
  2. 5% направляются в резерв.
  3. Отражается процент от дохода, который должен выплачиваться участникам;
  4. Прописываются суммы.
  5. Указываются личные данные каждого учредителя.
  6. Прописываются сроки выплаты сумм дивидендов.

Деньги выдаются физлицам из кассы на основании .

Юридические лица могут получить свою прибыль в банковском учреждении на основании .

Чтобы получить дивиденды, стоит оформлять такие справки:

  • номер п/п;
  • условия объявления и перечисления сумм;
  • образец справки из бухгалтерии о том, что установлено размер дохода, направляемого на дивиденды;
  • , составленный руководством и т. д.

Первый инвестиционный ваучерный фонд

«Первый Инвестиционный Ваучерный Фонд» преобразовано в акционерное общество «Пионер Первый Инвестиционный Фонд» 16 февраля 1999.

Его было переименовано в августе 2003 – он тал называться «Инвестиционным фондом недвижимости «ПИОГЛОБАЛ». В декабре 2008 названо «Первым инвестиционным фондом недвижимости «МЕРИДИАН».

Фирма «ТРИНФИКО Пропети Менеджмент» управляет такой организацией и является единоличным исполнительным органом.

Сведения о проведении собрания и о решении публикуются, издаются бюллетени для проведения голосования в таком издании, как «Труд-7». Уведомления не рассылаются.

Таким фондом ранее начислялись дивиденды, но с 2007 выплаты прекратились из-за убытков общества. Сейчас платятся мизерные дивиденды.

Видео: как вывести активы с помощью выплаты дивидендов? Владимир Туров.

При расчете того, целесообразно ли проводить операции с акциями, стоит учесть затраты на услуги нотариальной конторы, регистраторов, затраты на телефонный и почтовый вид связи.

В результате не всегда показатели удовлетворяют участника. Если же дивиденды платились, но не дошли до держателя акций, через 5 лет они будут возвращены обществу. О полагающейся сумме вы можете узнать в Фонде.

Державный фонд

В 2008 году произошло присоединение чекового инвестиционного фонда «Державный» к СЧИФП «Братство». Позднее такая компания признана несостоятельной и закрыта в 2013 году.

Участниками передано прокурору материалы для рассмотрения, но представители регионального отделения направили документацию в РУВД и ОБЭП.

Акционеры получали в течение многих лет маленькие дивиденды. Часто платежи не производились вовсе. В последние годы цена упала до 0,1 – 0,3 руб.

Возникающие вопросы

Остались неясности с обложением страховыми взносами? Или запутались, как выплачиваются дивиденды на одну конкретную акцию? Рассмотрим основные вопросы, которые могут возникать.

Облагаются ли страховыми взносами

Согласно , объект обложения страховыми взносами – перечисления и суммы вознаграждений, что начисляются плательщиком в пользу физлица.

Обязательное условие – такие платежи производятся по , если предмет – предоставление услуг, выполнение работы.

Дивидендные выплаты не относятся к таким платежам. Лица, что получают доходы в виде дивидендов, не должны платить страховые взносы.

Что представляет собой выплата на одну акцию?

Дивидендом на 1 акцию является фактическая величина выплаты на 1 обыкновенную акцию. Может определяться на основании данных отчетов в виде результата совокупных сумм дивидендов на обычные акции на числовой показатель таких акций.

Доходность акций рассчитывается с учетом разницы курса, которая будет получена при реализации. Доходность определяют по такой формуле:

Владельцы каких акций получают фиксированные платежи

Фиксированные дивиденды выплачиваются по таким схемам:

Есть различия и в методике начисления:

Фиксированный размер перечислений может меняться при индексации. Увеличивается показатель постоянного дохода при успешной деятельности фирмы – если в течение не одного отчетного периода ее чистый доход превышает совокупный размер дивидендных выплат.

Когда выпускается новая партия акций, доходность таких бумаг будет снижена. Но это изменение не коснется фиксированных дивидендов.

Такие дивиденды полагаются по привилегированным акциям. Лица в таком случае имеют шанс делать вложения с минимальными рисками. К тому же формируется консервативный инвестиционный портфель.

Собственник такого типа акций получает гарантированную прибыль и право первоочередность в получении полагающихся сумм. Но тогда лицо остается без права голоса в принятии решений.

Акционеры и учредители имеют возможность получать систематический дополнительный доход в виде дивидендов, если будут соблюдены все необходимые для этого условия.

Такие выплаты регулируются законодательством, и в случае нарушения установленных правил можно попробовать их отстоять.

Но многое также зависит от решения собраний, которые проводятся в компаниях. В любом случае подкованность в данном вопросе позволит понять свою позицию и принять правильное решение.

Сегодня законодательством достаточно подробно освещается вопрос начисления дивидендов, а также получение доходов от данного вида деятельности. Но в то же время следует не забывать о множестве связанных с данной деятельностью нюансов. В первую очередь о необходимости соответствующим образом делать отчисления в пользу...

При расчете размера дивидендов стоит опираться на правила, прописанные в законодательстве Российской Федерации, а также на нормы, установленные самим предприятием. Разберемся, что стоит учесть при проведении расчетов в 2017 году. Каждое общество систематически делится частью прибыли, полученной от ведения деятельности. Хотя...

Дивиденды – выплаты держателям акций конкретной компании. Перечисление таких сумм должно происходить постоянно, вне зависимости от финансового состояния предприятия и иных факторов. При этом такие платежи должны свершаться в определенное время. Составляется специальный график. Он также называется календарь...

В статье описан порядок выдачи промежуточных дивидендов. Представлены примеры и бухгалтерские проводки. Прибыль является целью любой коммерческой организации. Предприниматели используют различные инструменты менеджмента для ее увеличения. Если компании (акционерному обществу или обществу с ограниченной...

Сотрудникам любого предприятия положен оплачиваемый отпуск, который предоставляется за год работы. Такой порядок установлен Трудовым Кодексом. При этом если работник накануне увольнения не успел отгулять отпуск, то наниматель должен выплатить ему денежное возмещение за неотгуленные дни отпуска. СодержаниеЧто нужно...